Quality illusions: private college openings and the rise of low-quality secondary schools

Abstract

La educación superior ha crecido de manera significativa en los países en desarrollo. Los investigadores han estudiado ampliamente sus efectos sobre múltiples variables de resultado, como el logro educativo, el mercado laboral, la salud, entre otros, pero poco se sabe sobre sus efectos en los mercados de educación básica. Utilizando un enfoque de estudio de eventos, evaluamos empíricamente las implicaciones de la expansión de la educación superior privada en la calidad promedio y composición de las escuelas secundarias privadas en la principal ciudad de Perú. Mostramos que la proporción de escuelas secundarias privadas de mala calidad aumenta en 2.5 puntos porcentuales, ya que estas tienden a ubicarse estratégicamente cerca de nuevas universidades privadas para beneficiarse de la percepción positiva asociada al entorno de educación superior. Este fenómeno es el que denominamos como efecto de señalización distorsionada espacialmente. Los resultados destacan la importancia de abordar los efectos negativos de la expansión desregulada de la universidad privada fomentada por el Decreto Legislativo No 882 de 1996 "Ley de Promoción de la Inversión en Servicios Educativos" no solo en la calidad de la educación superior, sino también en la de los mercados de educación básica.Higher education has grown dramatically in developing countries. Researchers have widely studied its effects on multiple outcomes such as educational attainment, labor market, health, among others, yet little is known about its effects on lower schooling markets. Using an event study approach, we empirically assess the implications of private college expansion on the average quality and composition of private secondary schools in Peru's main city. We show that the share of bad-quality private secondary schools increases by 2.5 percentage points, as these tend to locate strategically near new private universities to benefit from the positive perception associated with the higher education environment. We call this phenomenon the spatially distorted signaling effect. The results highlight the importance of addressing the negative effects of the deregulated private college expansion fostered by the 1996 Legislative Decree No 882 "Law to Promote Investment in Educational Services" not only on the quality of higher education, but also on the quality of lower schooling markets.